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上市公司和公司債券的轉換過程是怎樣的
來源:法律編輯整理 時間: 2023-06-13 03:00:16 155 人看過

根據(jù)交易所規(guī)定,發(fā)行可轉換公司債券的公司在其股票上市時,其上市交易的可轉換公司債券即可轉換為該公司股票,轉換的程序為:

1、可轉換公司債券發(fā)行人的普通股股票上市后,可轉換公司債券可隨時轉換成股票。

2、申請轉股。投資者轉股申請通過深圳證券交易所交易系統(tǒng)以報盤方式進行。

3、深交所接到報盤并確認其有效后,記減投資者的債券數(shù)額,同時記加投資者相應的股份數(shù)額。

4、轉股申請,不得撤單。

5、如投資者申請轉股的可轉換公司債券數(shù)額大于投資者實際擁有的可轉換公司債券數(shù)額,交易所確認其最大的可轉換股票部分進行轉股,申請剩余部分予以取消。

6、為方便投資者及時結算資金余款,對于不足轉換一般的轉債余額,上市公司通過深圳證券交易所當日以現(xiàn)金兌付。

7、轉股申請時間。轉股申請時間一般為公司股票上市日至可轉換債券到期日,但公司股票因送紅股、增發(fā)新股、配股而調(diào)整轉股價格公告暫停轉股的時期除外。

8、轉換后的股份可于轉股后的下一交易日上市交易。

9、可轉換公司債券轉股的最小單位為一股。

10、可轉換公司債券在自愿申請轉股期內(nèi),債券交易不停市。

11、可轉換公司債券上市交易期間,未轉換的可轉換公司債券數(shù)量少于30000萬元時,深交所將立即予以公告,并于三個交易日后停止其交易。可轉換公司債券在停止交易后、轉換期結束前,持有人仍然可以依據(jù)約定的條件申請轉股。

12、發(fā)行人因增發(fā)新股、配股、分紅派息而調(diào)整轉股價格時,深交所將停止該可轉換公司債券轉股,停止轉股的時間由發(fā)行人與交易所商定,最長不超過十五個交易日,同時深交所還依據(jù)公告信息對其轉股價格進行調(diào)整,并于股權登記日的下一個交易日恢復轉股。恢復轉股后采用調(diào)整后的轉股價格。

上市公司可轉換公司債券的交易規(guī)則

1、交易方式:可轉換公司債券實行T+1交易??赊D換公司債券的委托、交易、托管、轉托管、行情揭示參照A股辦理。

2、交易報價:可轉換公司債券以面值100元為一報價單位,以面值1000元為一交易單位,結算單位為張(即100元面值),價格升降單位為0.01元。

3、交易時間:可轉換公司債券交易的集中開市時間同A股。

4、交易清算:可轉換公司債券實行T+1交收,交易清算參照A股的現(xiàn)行清算辦法辦理。

5、交易終止:可轉換公司債券在轉換期結束前的十個交易日終止交易,終止交易前一周交易所予以公告。

6、交易費用:深交所按成交金額的0.1‰向可轉換公司債券買賣雙方征收交易經(jīng)手費,同時債券買賣雙方還須向所委托的債券交易商交納傭金,傭金按成交金額的2‰計取。

上市公司發(fā)行公司債券的流程是怎樣的?

1、作出決議或決定。股份有限公司、有限責任公司發(fā)行公司債券,要由董事會制訂發(fā)行公司債券的方案,提交股東會審議作出決議。國有獨資公司發(fā)行公司債券,由國家授權投資的機構或者國家授權的部門作出決定。

2、提出申請。公司應當向國務院證券管理部門提出發(fā)行公司債券的申請,并提交下列文件:

(1)公司登記證明;

(2)公司章程;

(3)公司債券募集辦法;

(4)資產(chǎn)評估報告和驗資報告。

3、經(jīng)主管部門批準。國務院證券管理部門對公司提交的發(fā)行公司債券的申請進行審查,對符合公司法規(guī)定的,予以批準;對不符合規(guī)定的不予批準。

4、與證券商簽訂承銷協(xié)議。

5、公告公司債券募集方法。發(fā)行公司債券的申請批準后,應當公告公司債券募集辦法。公司債券募集辦法應當載明下列主要事項:

(1)公司名稱;

(2)債券總額和債券的票面金額;

(3)債券的利率;

(4)還本付息的期限和方式;

(5)債券發(fā)行的起止日期;

(6)公司凈資產(chǎn)額;

(7)已發(fā)行的尚未到期的公司債券總額;

(8)公司債券的承銷機構。發(fā)行公告上還應載明公司債券的發(fā)行價格和發(fā)行地點。

6、認購公司債券。社會公眾認購公司債券的行為稱為應募,應募的方式可以是先填寫應募書,而后履行按期繳清價款的義務,也可以是當場以現(xiàn)金支付購買。當認購人繳足價款時,發(fā)行人負有在價款收訖時交付公司債券的義務。

上市公司發(fā)行公司債券的條件是什么?

1、股份有限公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣3000萬元,有限責任公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣6000萬元;

2、本次發(fā)行后累計公司債券余額不超過最近一期期末凈資產(chǎn)額的40%;金融類公司的累計公司債券余額按金融企業(yè)的有關規(guī)定計算;

3、公司的生產(chǎn)經(jīng)營符合法律、行政法規(guī)和公司章程的規(guī)定,募集的資金投向符合國家產(chǎn)業(yè)政策;

4、最近三個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券1年的利息;

5、債券的利率不超過國務院規(guī)定的利率水平;

6、公司內(nèi)部控制制度健全,內(nèi)部控制制度的完整性、合理性、有效性不存在重大缺陷;

7、經(jīng)資信評估機構評級,債券信用級別良好。

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    • 可轉換公司債券和可交換公司債券有什么區(qū)別
      遼寧在線咨詢 2023-12-06
      1、發(fā)債主體和償債主體不同??山粨Q債券是上市公司的股東。可轉換債券是上市公司本身。 2、發(fā)債目的不同。發(fā)行可交換債券的目的具有特殊性,通常并不為具體的投資項目,其發(fā)債目的包括股權結構調(diào)整、投資退出、市值管理、資產(chǎn)流動性管理等。發(fā)行可轉債用于特定的投資項目。 3、所換股份的來源不同。
    • 可轉換債券公司轉股流程
      安徽在線咨詢 2022-11-04
      根據(jù)交易所規(guī)定,發(fā)行可轉換公司債券的公司在其股票上市時,其上市交易的可轉換公司債券即可轉換為該公司股票,轉換的主要步驟有三個。 (1)申請轉股。投資者轉股申請通過證券交易所交易系統(tǒng)以報盤方式進行。 基于安全性的考慮,一般投資者準備轉股時,最好不要通過電話委托或網(wǎng)上交易進行轉股程序操作,而應到轉債所托管的證券營業(yè)部去填寫提交轉股申請。 (2)接受申請,實施轉股。證交所接到報盤并確認其有效后,記減投資
    • 發(fā)行可轉換公司債券的,公司應當如何向債券持有人換發(fā)股票和不轉換
      河南在線咨詢 2022-03-05
      發(fā)行可轉換為股票的公司債券的,公司應當按照其轉換辦法向債券持有人換發(fā)股票,但債券持有人對轉換股票或者不轉換股票有選擇權。這是表明,可轉換公司債券發(fā)行人有義務按照在公司債券募集辦法中規(guī)定的具體轉換辦法,為債券持有人換發(fā)股票,也就是保證債券持有人實際享有轉換權。至于可轉換公司債券持有人,面對轉換權則可以加以選擇,是選擇債權人的權利,仍持有債券;還是選擇公司股東的權利,將債券轉換成股票。這是一種投資決策
    • 發(fā)行可轉換債券一定是上市公司嗎?
      寧夏在線咨詢 2022-11-27
      發(fā)行可轉換公司債券的不是必須是上市公司,法律規(guī)定兩類公司可以發(fā)行可轉換公司債券,一是上市公司,二是非上市公眾公司。 《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》第12條規(guī)定:上市公司、股票公開轉讓的非上市公眾公司發(fā)行的公司債券,可以附認股權、可轉換成相關股票等條款。 上市公司、股票公開轉讓的非上市公眾公司股東可以發(fā)行附可交換成上市公司或非上市公眾公司股票條款的公司債券。商業(yè)銀行等金融機構可以按照有關規(guī)定發(fā)行附減
    • 上市公司發(fā)布可轉換公司債券對股價影響
      海南在線咨詢 2021-12-17
      1、從短期來看,可轉債轉換為股票后,股本擴大,每股預期收益和凈資產(chǎn)預期收益率會因此降低,同時也可能給市場傳遞出公司經(jīng)營不利的信號,影響市場的信心。 2、從長遠來看,發(fā)行可轉債可緩解公司經(jīng)營的資金壓力,對項目發(fā)展是有利的,凈資產(chǎn)預期收益率可能會逐步提高。 因此綜合來看,可轉債對股價的影響是利好還是利空,關鍵還要看公司項目發(fā)展的實際狀況。一般情況下,可轉債的發(fā)行對公司基本面的影響并不大,它并沒有改變公