1.歷史根源,信托發(fā)源于英國的用益設(shè)計,它是13世紀(jì)英國人為規(guī)避土地稅賦及土地所有權(quán)轉(zhuǎn)讓的限制而創(chuàng)造出來的。當(dāng)時受托人的惟一功能是作為信托財產(chǎn)——土地的名義所有人。至于土地的占有以及管理均由受益人為之,而土地也是代代相傳,很少易手。在此背景下,使受益人純獲利益成為信托法的基本信條,因此早期信托法更傾向于受益人的保護(hù)。而隨著資本主義工商業(yè)的發(fā)展,農(nóng)業(yè)社會的主要財富——土地已不是社會財富的主要表現(xiàn)形式,取而代之者為股票、債券以及其他金融資產(chǎn)。信托制度的主要功能也從傳承家產(chǎn)轉(zhuǎn)變?yōu)橥顿Y獲利,受托人的地位也一躍變?yōu)橛胸S富知識和經(jīng)驗的投資決策者。信托財產(chǎn)上的權(quán)利變動也從家族繼承轉(zhuǎn)變?yōu)橐愿哔u低買為手段的牟利行為。這樣,原來處于靜態(tài)之中的信托財產(chǎn)在近代經(jīng)濟(jì)發(fā)展的推動下流動起來。而隨著信托財產(chǎn)品種的變化和流轉(zhuǎn)的增多,交易中第三人利益保護(hù)問題突顯出來。原來傾向于受益人的信托法機(jī)制使買受人處于不確定的風(fēng)險之中,此機(jī)制如繼續(xù)下去,潛在的受讓人對信托財產(chǎn)勢必望而卻步,受益人高賣低買的牟利目的從而難以實現(xiàn)。因此英美法通過成文法的形式改變此機(jī)制,如美國在《統(tǒng)一受托人法》中規(guī)定了購買人不再僅僅因為知曉出售人為受托人,就負(fù)有義務(wù)去查詢受托人交易的權(quán)限,從而加強(qiáng)了對參與信托財產(chǎn)交易的第三人的保護(hù)。
日本是最先引進(jìn)信托制度的大陸法系國家。日本信托產(chǎn)生于20世紀(jì)初金融事業(yè)發(fā)達(dá)的時代,其信托產(chǎn)生的首要目的就是融資,因此其信托財產(chǎn)多為金融資產(chǎn)。而金融資產(chǎn)的流通性特別強(qiáng)調(diào)對第三人的保護(hù)。所以能有力保護(hù)第三人的信托公示制度應(yīng)時而生。
2.制度根源——不同法系法律移植過程中的繼承與改造。信托發(fā)展之初的英國普通法只承認(rèn)受托人法律上的所有權(quán),當(dāng)時信托實質(zhì)上就是君子協(xié)定,受益人并不能要求法院強(qiáng)制受托人履行承諾。由于普通法不保護(hù)受益人權(quán)益,在受托人侵害受益人權(quán)益時,受益人只能訴諸衡平法院。而衡平法院不能容忍受到侵害而得不到救濟(jì),因此衡平法賦與受益人衡平法上的所有權(quán)即享有信托財產(chǎn)上利益的權(quán)利。但衡平法必須尊重法,所以衡平法院也承認(rèn)受托人普通法的所有權(quán)即保有并控制信托財產(chǎn)的權(quán)利。這樣,如果受托人將信托財產(chǎn)轉(zhuǎn)移給第三人,受益人可依據(jù)衡平法上的所有權(quán)將信托財產(chǎn)追回,即行使信托財產(chǎn)追索權(quán),但是如果第三人是誠信買受人,則情況有所不同。因為兩種衡平法上的權(quán)利相等時,先取得的不動產(chǎn)的衡平法上的權(quán)益只能被不知情的普通法上的善意購買者擊敗。即如果購買者是善意的,不知情的并支付價值的,則兩人在衡平法上權(quán)益是相等的,此時,普通法上的產(chǎn)權(quán)居先。但是如果購買者知情或未支付價值,則兩人在衡平法上的權(quán)利是不等的,自然談不上普通法上優(yōu)先適用的問題。因此英美法利用保護(hù)受益人利益的信托財產(chǎn)追索權(quán)以及保護(hù)第三人利益的誠信買受人制度實現(xiàn)二者的利益平衡。而這種制度安排又建立在兩權(quán)分離,即衡平法上所有權(quán)和普通法上所有權(quán)分離基礎(chǔ)之上,而這種觀念深深植根于英美法系發(fā)展的漫長歷史過程之中。
大陸法系國家嚴(yán)格奉行一物一權(quán),并恪守物權(quán)與債權(quán)的區(qū)分原則。因此在繼受英美信托制度的同時,大陸法系國家不得不對一物兩權(quán)的英美法觀念進(jìn)行改造,采取物權(quán)與債權(quán)區(qū)分的模式來構(gòu)造信托財產(chǎn)權(quán),使受托人權(quán)利趨向物權(quán),而使受益人權(quán)利趨向于債權(quán)。但如果完全屈從于物權(quán)—債權(quán)模式,又勢必改變信托制度特有的功能,因此對于物權(quán)化的受托人權(quán)利作了相對處理,使受托人的管理處分權(quán)能受到限制,如賦予受益人與委托人撤銷權(quán);對受益人債權(quán)化的受益權(quán)則作絕對化處理,如受托人破產(chǎn)時的別除權(quán),信托終止后信托財產(chǎn)的歸屬權(quán)等。
由此可見,大陸法系信托法為了使移植的制度與本國法律體系相融合,在信托財產(chǎn)上構(gòu)建了特殊的權(quán)利分配機(jī)制,這種制使受托人對于信托財產(chǎn)的處分行為產(chǎn)生了對受益人和第三人的兩個風(fēng)險。對受益人而言,受托人有可能違背信托的主旨,不當(dāng)處分信托財產(chǎn),使受益人權(quán)利受損;對第三人而言,如果通過受托人違反信托的處分行為而取得信托財產(chǎn),則可能時刻處于受益人以及委托人的追奪之中,而在事前調(diào)查交易對方的身份以及受托權(quán)限又是極其費時費力的事。為了平衡受托人與受益人之間沖突的法益,大陸法系信托法不得不設(shè)立信托公示制度。
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